Impôt sur les dividendes : comprendre la fiscalité applicable en 2025

Les dividendes sont une source de revenu appréciée des investisseurs, mais ils sont soumis à une fiscalité particulière. Depuis la réforme majeure introduite en 2018, plusieurs options s’offrent aux contribuables, avec des impacts fiscaux différents selon les situations.

Entre prélèvement forfaitaire, barème progressif, prélèvements sociaux ou dividendes étrangers, il n’est pas toujours simple de s’y retrouver. Cet article vous aide à comprendre le fonctionnement de l’impôt sur les dividendes.

Qu’est-ce qu’un dividende ?

Un dividende est une somme d’argent versée par une société à ses actionnaires ou associés en contrepartie de leur participation au capital social. Il s’agit d’une manière pour l’entreprise de redistribuer une partie de ses bénéfices réalisés au cours d’un exercice fiscal.

👉 Pour plus d’informations consultez : C’est quoi un dividende et comment en profiter ?

Comment les dividendes sont-ils décidés ?

Le versement d’un dividende n’est jamais automatique. Il est décidé lors de l’assemblée générale ordinaire (AGO) des actionnaires ou associés, sur proposition des dirigeants de la société. Cette assemblée statue sur l’affectation du résultat de l’entreprise : réinvestissement dans l’activité, mise en réserve, ou distribution partielle ou totale sous forme de dividendes.

Par conséquent, une entreprise bénéficiaire peut choisir de ne pas distribuer de dividendes, tout comme une société en difficulté peut, dans certains cas, puiser dans ses réserves pour en verser.

Dividendes de sociétés cotées vs non cotées

• Sociétés cotées en bourse : les dividendes sont souvent versés de manière régulière (annuelle, semestrielle ou trimestrielle) et communiqués publiquement. Ils peuvent être perçus en numéraire (espèces) ou en actions (dividendes en actions).
• Sociétés non cotées (SARL, SAS, etc.) : les modalités de distribution sont plus flexibles, mais nécessitent un formalisme plus encadré. Les dividendes sont généralement versés en une seule fois, après l’approbation des comptes annuels.

Dividendes et rémunération du capital

Il ne faut pas confondre les dividendes avec un salaire ou une prime. Les dividendes ne rémunèrent pas une activité ou un travail fourni, mais le capital investi. Cela explique pourquoi ils relèvent de la fiscalité des revenus du capital, et non des revenus d’activité.

Aujourd’hui, des plateformes comme XTB rendent accessible l’investissement en actions à dividendes, même avec de petits montants, et sans frais de courtage jusqu’à 100 000 € par mois.

Fiscalité des dividendes applicable en 2025

En France, les dividendes perçus par un particulier sont considérés comme des revenus de capitaux mobiliers (RCM). À ce titre, ils sont soumis à une imposition spécifique, différente de celle appliquée aux salaires ou aux revenus fonciers. La fiscalité des dividendes repose sur un principe fondamental : ces revenus sont systématiquement imposés, que ce soit par un prélèvement forfaitaire ou selon le barème progressif de l’impôt sur le revenu.

Pour simplifier la fiscalité, DEGIRO applique automatiquement la flat tax au moment du versement des dividendes, ce qui facilite la gestion pour l’investisseur.

Deux régimes d’imposition au choix

Depuis le 1er janvier 2018, deux régimes fiscaux coexistent pour l’imposition des dividendes à savoir : l’option pour le prélèvement forfaitaire unique et le barème progressif de l’impôt sur le revenu. Le premier s’explique par :

• Le prélèvement forfaitaire unique (PFU), aussi appelé flat tax
• Taux fixe de 30 %, comprenant : 12,8 % d’impôt sur le revenu, et 17,2 % de prélèvements sociaux.
• Ce régime s’applique par défaut, sauf si le contribuable choisit expressément d’y renoncer.

Le barème progressif de l’impôt sur le revenu quant à lui s’explique par : 

• Le contribuable peut opter pour ce régime au moment de sa déclaration annuelle.
  
• Les dividendes sont alors soumis : au barème progressif de l’impôt sur le revenu (en fonction des tranches), avec un abattement de 40 % sur le montant brut des dividendes perçus.
  
• Les prélèvements sociaux (17,2 %) s’appliquent également dans ce régime.

Un prélèvement à la source obligatoire

Depuis la réforme, un prélèvement obligatoire à la source de 12,8 % est effectué par l’établissement payeur (banque ou société) dès le versement des dividendes. Il s’agit d’un acompte d’impôt sur le revenu, qui peut être régularisé selon le régime choisi lors de la déclaration.

Bon à savoir : En 2025, vous pouvez être dispensé du prélèvement à la source si votre revenu fiscal de référence est inférieur à 25 000 € (personne seule) ou 50 000 € (couple).

Impôt sur les dividendes : Le prélèvement forfaitaire unique (PFU ou flat tax)

Introduit par la loi de finances pour 2018, le prélèvement forfaitaire unique (PFU), aussi appelé flat tax, a profondément simplifié la fiscalité des dividendes. Ce régime par défaut permet une imposition automatique, avec un taux fixe, sans tenir compte de la situation personnelle du contribuable.

Avec des courtiers comme Interactive Brokers , les dividendes perçus sont automatiquement soumis au PFU et bien documentés pour la déclaration annuelle. Une solution robuste pour les investisseurs exigeants.

Un taux unique de 30 %

Le PFU s’applique au montant brut des dividendes, c’est-à-dire avant tout abattement. Il se décompose comme suit :

• 12,8 % d’impôt sur le revenu ;
• 17,2 % de prélèvements sociaux (CSG, CRDS, etc.).

Ce taux global de 30 % est prélevé directement au moment du versement des dividendes, ce qui en fait un prélèvement à la source. Il simplifie la vie des contribuables qui ne souhaitent pas optimiser fiscalement leur situation ou dont le taux marginal d’imposition est supérieur à 12,8 %.

À qui s’adresse la flat tax ?

Le PFU est particulièrement adapté :

• aux revenus élevés, pour lesquels le barème progressif entraînerait une imposition plus lourde ;
• aux investisseurs qui souhaitent de la simplicité et n’ont pas d’intérêt à opter pour l’abattement de 40 % ;
• aux petits porteurs, qui veulent éviter une gestion complexe de leur déclaration.

À titre illustratif, un contribuable perçoit 1 000 € de dividendes :

• Il sera prélevé immédiatement de :
  • 128 € au titre de l’impôt sur le revenu (12,8 %),
  • 172 € au titre des prélèvements sociaux (17,2 %).
• Il touchera 700 € nets de dividendes.

Il n’aura pas d’impôt complémentaire à régler, sauf s’il change de régime dans sa déclaration annuelle.

Fiscalité des dividendes :L’option pour le barème progressif et l’abattement de 40 %

Même si la flat tax est le régime par défaut, le contribuable peut choisir (lors de sa déclaration annuelle de revenus) d’opter pour le barème progressif de l’impôt sur le revenu. Cette option peut se révéler fiscalement avantageuse, notamment pour les personnes faiblement imposées.

Freedom24 fournit les documents nécessaires à l’administration fiscale pour ceux qui optent pour le barème progressif, tout en permettant d’accéder à des actions à dividendes internationales.

Une option globale et irrévocable

L’option pour le barème progressif ne s’applique pas uniquement aux dividendes : elle concerne l’ensemble des revenus du capital perçus dans l’année (intérêts, plus-values mobilières, etc.).

Elle est globale et irrévocable pour l’année concernée.

Cette option doit être signalée dans la déclaration de revenus. Elle permet d’accéder à un avantage non disponible avec le PFU : l’abattement de 40 %.

 L’abattement de 40 % : de quoi s’agit-il ?

L’un des grands atouts du barème progressif est l’application d’un abattement forfaitaire de 40 % sur les dividendes bruts versés.

• Seuls 60 % des dividendes sont donc intégrés dans le revenu imposable.
• Cet abattement ne s’applique que si les dividendes proviennent de sociétés françaises ou européennes, soumises à l’impôt sur les sociétés.

Les dividendes versés par des structures situées dans un paradis fiscal ou non membres de l’UE peuvent être exclus de cet abattement.

À titre illustratif, un contribuable perçoit 1 000 € de dividendes :

• Avec l’abattement, seulement 600 € sont soumis au barème progressif de l’impôt.
  
• Les prélèvements sociaux (17,2 %) restent dus sur les 1 000 € bruts, soit 172 €.

Le gain potentiel dépend alors du taux marginal d’imposition du foyer.

Quand est-ce intéressant ?

Ce régime est avantageux si :

• le foyer fiscal se situe dans une tranche marginale inférieure à 12,8 % ;
• le contribuable bénéficie de crédits d’impôt (qui s’imputent mieux sur le barème progressif) ;
• les dividendes perçus sont modestes, ce qui permet d’atténuer ou d’annuler l’impact fiscal grâce à la décote ou à la non-imposition.

En revanche, dès lors que le contribuable est dans une tranche supérieure (30 %, 41 % ou 45 %), le PFU reste souvent plus favorable.

Impôt sur les dividendes : Prélèvements sociaux et contributions spécifiques

Quel que soit le régime fiscal choisi (PFU ou barème progressif), les dividendes sont systématiquement soumis à des prélèvements sociaux, qui constituent une part importante de l’imposition globale.

Sur Trade Republic, les prélèvements sociaux sont retenus à la source de manière automatisée, ce qui simplifie considérablement la fiscalité pour l’investisseur.

Les prélèvements sociaux : un taux uniforme de 17,2 %

Les prélèvements sociaux sont calculés sur le montant brut des dividendes (sans abattement). Ils se répartissent comme suit :

• 9,2 % de CSG (Contribution sociale généralisée) ;
• 0,5 % de CRDS (Contribution pour le remboursement de la dette sociale) ;
• 7,5 % de prélèvement de solidarité.

Ces contributions sont prélevées automatiquement, au moment du versement des dividendes.

Imposition partielle de la CSG

Une partie de la CSG (6,8 % sur les 9,2 %) est déductible du revenu imposable de l’année suivante… uniquement en cas d’option pour le barème progressif.

Cela signifie que si vous choisissez la flat tax, vous ne bénéficiez d’aucune déduction liée à la CSG. Ce point peut influencer le choix du régime fiscal selon votre situation.

Cas spécifiques (dividendes étrangers, CEHR, etc.)

Dans certains cas, les contribuables fortement imposés peuvent être assujettis à des contributions supplémentaires, comme :

La contribution exceptionnelle sur les hauts revenus (CEHR) :

• 3 % pour la part du revenu fiscal de référence supérieure à 250 000 € (personne seule) ou 500 000 € (couple) ;
• 4 % au-delà de 500 000 € (personne seule) ou 1 000 000 € (couple).

Cette contribution est calculée sur le revenu fiscal de référence, y compris les dividendes, même s’ils ont été soumis à la flat tax.

Conclusion

L’impôt sur les dividendes, bien que simplifié par la flat tax, reste un sujet à manier avec stratégie. Selon votre profil fiscal, vos revenus et votre statut (particulier, dirigeant, investisseur), le choix entre PFU et barème progressif peut avoir un impact significatif.

Mieux comprendre les règles, les taux applicables et les options disponibles permet d’optimiser votre fiscalité et de tirer le meilleur parti de vos revenus de capitaux. En cas de doute, n’hésitez pas à consulter un professionnel pour faire les bons choix.

Vous chercher un courtier ?

ActivTrades

• Des plateformes pratiques et intuitives, tant pour les professionnels que pour les débutants.
• Elle met à disposition TradingView.
• Service client compétent et rapide.

Visiter

75% des clients perdent de l'argent dans le trading de CFD.

XTB

• Réglementation dans tous les pays où XTB est présent.
• Compte courant rémunéré à 2 % (en euros).
• Commissions de 0 % sur les actions et les ETFs.
• PEA

Visiter

75 % des comptes perdent de l'argent avec le trading de CFD proposé par ce fournisseur.

Freedom24

• Variété d'actifs et de marchés.
• Entreprise sûre et régulée.

Visiter

Investir comporte un risque de pertes.