Chandeliers japonais
Tout savoir sur l’avalement haussier : Identifier et trader le signal de retournement
Maîtriser les chandeliers japonais est essentiel pour tout trader souhaitant anticiper les mouvements de marché. Parmi les figures les plus scrutées, l’avalement haussier (ou Bullish Engulfing) s’impose comme un signal de retournement majeur.
Dans cet article, nous décryptons comment identifier ce pattern avec précision, les critères de validation indispensables pour éviter les faux signaux et les stratégies concrètes pour l'intégrer à votre plan de trading. Un exemple pratique viendra illustrer la puissance de cet indicateur en conditions réelles.
Qu’est-ce qu’un avalement haussier (Bullish Engulfing) ?
L'avalement haussier, plus connu sous le terme anglophone Bullish Engulfing, est une figure de retournement majeure en analyse technique. Ce pattern, composé de deux bougies, signale une reprise de contrôle brutale des acheteurs sur les vendeurs.
Pour qu'une figure soit considérée comme un véritable signal d'avalement haussier, elle doit respecter trois critères stricts :
- Le contexte : La figure doit impérativement apparaître après une tendance baissière bien définie.
- Le contraste : La première bougie est rouge (baissière), tandis que la seconde est verte (haussière).
- L'enveloppement : Le corps de la seconde bougie doit "avaler" entièrement le corps de la première.
- Ouverture de la bougie 2 < Clôture de la bougie 1.
- Clôture de la bougie 2 > Ouverture de la bougie 1.
Ce modèle se distingue par sa facilité d'utilisation. Il brille également par sa simplicité d'observation et d'interprétation.
💡 Conseil de Trader : Pour détecter visuellement ces patterns, la plateforme xStation de XTB est l'une des plus ergonomiques du marché. Vous pouvez tester la détection de l'avalement haussier sur un compte démo gratuit.
👉 Pour approfondir votre compréhension des modèles de chandeliers et leur interprétation, je vous invite à consulter l'article suivant : Que sont les chandeliers japonais ? Guide et fonctionnement
Comment identifier un avalement haussier ? (Critères de validation)
Pour garantir la fiabilité de ce signal de trading, l'analyse visuelle doit confirmer des conditions précises. Voici les critères essentiels pour valider un bullish engulfing :
- Contexte de marché : Le pattern doit impérativement apparaître à la fin d'une tendance baissière (ou sur un support majeur). Il annonce que l'épuisement des vendeurs est total.
- La première bougie (Le signal faible) : C'est une bougie rouge (baissière) avec un corps relativement petit, témoignant d'une perte de vitesse du courant vendeur.
- La seconde bougie (La force acheteuse) : C'est une bougie verte (haussière) de grande taille qui "avale" littéralement la précédente.
- L'ouverture doit se faire idéalement plus bas que la clôture de la veille (créant un léger gap).
- La clôture doit impérativement se situer au-dessus de l'ouverture de la première bougie.
- Les mèches : Bien que seul l'avalement du corps soit obligatoire, si la bougie haussière englobe aussi les mèches (plus hauts et plus bas), le signal de retournement est considéré comme très puissant.
👉 À l'opposé, nous trouvons la figure de l'avalement baissier.
Tous les avalements haussiers n'ont pas la même force. Plus l'unité de temps est grande, plus le signal est fiable :
- Scalping (M1, M5) : Beaucoup de "bruit" de marché, le signal est souvent fragile.
- Day Trading (H1, H4) : Un excellent compromis entre fréquence et fiabilité.
- Swing Trading (Daily, Weekly) : C'est ici que l'avalement haussier est le plus redoutable. Un avalement en graphique journalier reflète une décision majeure des investisseurs institutionnels.
La psychologie de marché derrière l'avalement haussier
Comprendre la structure d'un chandelier est utile, mais comprendre la psychologie des traders derrière l'avalement haussier est ce qui fera de vous un meilleur investisseur. Ce pattern raconte une histoire de capitulation et de reconquête.
- La domination initiale des vendeurs : En fin de tendance baissière, la première petite bougie rouge montre que les vendeurs ont encore la main, mais leur force s'essouffle.
- Le "Bear Trap" (Piège à vendeurs) : La seconde bougie ouvre souvent plus bas que la précédente. Cela crée un sentiment de panique ou d'opportunité pour les derniers vendeurs. Cependant, les prix ne parviennent pas à rester bas.
- La contre-attaque massive : Les acheteurs entrent massivement sur le marché, jugeant le prix attractif (zone de support). La pression à l'achat est si forte qu'elle absorbe tous les ordres de vente et propulse le cours au-delà du niveau d'ouverture de la veille.
Le fait que le corps vert "avale" le corps rouge précédent symbolise un changement radical de sentiment. Les vendeurs qui ont shorté le marché se retrouvent en perte et doivent racheter leurs positions (rachats de shorts), ce qui accélère mécaniquement la nouvelle hausse.
L'avalement haussier est la preuve graphique que le flux d'ordres est passé de l'offre à la demande. C'est une victoire psychologique totale des acheteurs sur une seule unité de temps.
Le volume : indispensable de l’avalement haussier
En trading, l'action des prix (le chandelier) nous donne une direction, mais le volume nous donne la force du mouvement. Pour confirmer la validité d'un avalement haussier et éviter les "pièges à acheteurs", l'analyse du volume est votre meilleur allié.
Un avalement haussier sans volume est comme une voiture sans carburant : elle a l'air de vouloir avancer, mais elle risque de caler rapidement.
- L'essoufflement (Bougie 1) : La première petite bougie rouge s'accompagne souvent d'un volume en baisse, montrant que les vendeurs n'ont plus de conviction.
- L'explosion (Bougie 2) : Pour que le signal soit considéré comme robuste, la deuxième bougie (verte) doit afficher un volume nettement supérieur à celui de la première bougie.
| Volume Bougie 2 > Bougie 1 | Confirmation forte. Les institutionnels et les gros investisseurs achètent massivement. | Signal d'achat validé. | |||
| Volume Faible ou Décroissant | Alerte. Le retournement manque de conviction. Il peut s'agir d'un simple rebond technique avant une nouvelle baisse. | Prudence. Attendre une autre confirmation. |
| Scénario | Interprétation | Action du trader |
| Volume Bougie 2 > Bougie 1 | Confirmation forte. Les institutionnels et les gros investisseurs achètent massivement. | Signal d'achat validé. |
| Volume Faible ou Décroissant | Alerte. Le retournement manque de conviction. Il peut s'agir d'un simple rebond technique avant une nouvelle baisse. | Prudence. Attendre une autre confirmation. |
Une explosion du volume sur la bougie d'avalement signifie que les acheteurs "absorbent" tous les ordres de vente disponibles et qu'ils sont prêts à payer plus cher pour entrer sur le marché. C'est le signe d'une accumulation active. Si le volume ne suit pas, le mouvement est fragile et pourrait être une simple manipulation de marché à court terme.
⚙️ L'importance de l'exécution : Trader les retournements de tendance demande une exécution ultra-rapide pour ne pas rater le point d'entrée. ActivTrades offre un environnement professionnel compatible avec MetaTrader 4 et 5 pour une précision maximale.
Avalement vs Pénétrante haussière : Lequel est le plus puissant ?
Bien que ces deux figures soient des patterns de retournement composés de deux bougies, elles ne racontent pas la même histoire de force. Comprendre leur nuance permet de mieux filtrer vos signaux d'entrée.
1. La Pénétrante Haussière (Piercing Line)
La Pénétrante Haussière est souvent considérée comme un "avalement incomplet".
- Structure : Une grande bougie rouge suivie d'une bougie verte.
- Condition clé : La bougie verte doit clôturer au-dessus de 50 % du corps de la bougie rouge précédente, mais sans parvenir à dépasser son ouverture.
- Signal : C'est une alerte de retournement modérée. Les acheteurs reprennent du terrain, mais ils n'ont pas encore totalement effacé la force vendeuse de la veille.
2. L'Avalement Haussier (Bullish Engulfing)
L'avalement haussier est la version "musclée" de la pénétrante.
- Structure : Une petite bougie rouge "avalée" par une grande bougie verte.
- Condition clé : Le corps vert enveloppe intégralement le corps rouge précédent.
- Signal : C'est un signal de retournement fort. La force acheteuse a totalement submergé la résistance des vendeurs.
Quelle est l'implication de cette observation? Les deux bougies, à première vue, suggèrent un renversement de tendance. Cela indique que les acheteurs semblent s'emparer du marché. Pourtant, dans le scénario de l'enveloppante, la crédibilité est nettement supérieure. La raison en est que la deuxième bougie englobe complètement la force des vendeurs. Contrairement au cas de la pénétrante, où l'action de prix n'atteint qu'une progression partielle.
Exemple : Trader l'avalement haussier sur l'action Amazon (AMZN)
Examinons un cas pratique pour saisir avec précision la dynamique de l'avalement haussier. Pour ce faire, je choisirai l'action d'Amazon (AMZN), observée sur un intervalle d'une heure.
Sur le graphique, nous observons une phase de correction où les vendeurs dominent le flux. Soudain, le pattern se forme :
- Bougie 1 : Une petite bougie rouge apparaît, marquant l'indécision des vendeurs à proximité d'un support.
- Bougie 2 : Une bougie verte massive surgit. Elle ouvre légèrement plus bas que la précédente, puis remonte violemment pour clôturer bien au-dessus de l'ouverture de la bougie 1.
Le signal est validé : Le corps de la bougie rouge est totalement "avalé".
Identifier le pattern est une chose, savoir l'exécuter en est une autre. Voici comment un trader professionnel structure son trade :
- Point d'entrée : On entre à l'achat (Position Long) dès la clôture de la bougie verte ou au franchissement de son plus haut.
- Placement du Stop Loss : Pour protéger son capital, le Stop Loss est placé juste sous le plus bas de la bougie d'avalement (la bougie verte). Si le prix redescend sous ce niveau, le scénario haussier est annulé.
- Objectif de gain (Take Profit) : On vise généralement la prochaine résistance majeure ou un ratio risque/récompense de 1:2 (gagner deux fois ce que l'on risque).
À la suite de cet avalement sur Amazon, on observe une séquence de bougies vertes. Les investisseurs optimistes (les "Bulls") reprennent la main durablement, transformant l'ancienne tendance baissière en une nouvelle dynamique ascendante.
📈 Investir sur les actions américaines : Si vous identifiez un avalement haussier sur des titres comme Amazon, vous pouvez passer à l'action via des courtiers spécialisés dans les actions en direct comme Freedom24 pour accédez à une vaste sélection de plus de 40 000 actions et ETF sur les plus grandes bourses mondiales (NASDAQ, NYSE, Euronext).
Avantages et inconvénients de l'avalement haussier
Comme tout outil d'analyse technique, le bullish engulfing possède ses forces et ses limites. Pour l'intégrer efficacement à votre stratégie de trading, vous devez en connaître toutes les facettes.
- Lisibilité exceptionnelle : C’est l’un des motifs les plus simples à identifier visuellement, même pour un trader débutant.
- Signal de retournement puissant : Il offre une preuve directe du changement de psychologie des investisseurs (victoire des acheteurs sur les vendeurs).
- Adaptabilité (Polyvalence) : Ce pattern est efficace sur tous les marchés (Actions, Forex, Crypto) et toutes les unités de temps (Scalping, Day trading, Swing trading).
- Gestion du risque facilitée : Le niveau d'invalidation du signal est clair (sous le plus bas de la bougie verte), ce qui permet de placer un Stop Loss précis.
- Risque de faux signaux : En période de consolidation (marché "flat"), l'avalement perd de sa pertinence et peut piéger les traders.
- Nécessité de confirmation : Un signal isolé est risqué. Il est préférable de le valider avec des volumes en hausse ou un indicateur de momentum comme le RSI.
- Incertitude sur l'amplitude : Si le signal annonce bien un retournement, il ne garantit pas la durée ni l'objectif de la hausse à venir.
- Taille de la bougie : Parfois, la bougie d'avalement est si grande que le Stop Loss devient trop éloigné, dégradant le ratio risque/récompense.
En résumé, l'avalement haussier est bien plus qu'une simple figure graphique ; c'est un indicateur de la reprise de pouvoir par les acheteurs. S'il brille par sa simplicité et sa fiabilité, son succès dépend avant tout du contexte (après une tendance baissière) et de la gestion de votre risque.
Ne tradez jamais un avalement haussier de manière isolée. Combinez-le avec des niveaux de support et résistance pour maximiser votre taux de réussite.
👉 Et si ce sujet vous intéresse, voici d'autres exemples de configurations en chandeliers japonais :
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