Chandeliers Japonais : l’étoile du matin en trading

Cet article explore le concept de l'étoile du matin dans le domaine du trading.

Nous examinerons sa nature, ses critères et ses bénéfices. Nous aborderons également les méthodes pour trader efficacement avec ce modèle et donnerons un exemple concret.

Qu'est-ce qu'une étoile du matin en trading ?

L'étoile du matin, ou morning star, est un modèle technique constitué de trois bougies. Ces bougies doivent répondre à certains critères spécifiques pour être qualifiées ainsi.

• Motif : De changement.
• Tendance : Haussière.
• Fiabilité : Élevée.

Ce modèle technique se caractérise par une première bougie baissière longue, généralement de couleur rouge. Elle est suivie d'un écart (gap) avec une seconde bougie, dont la nature haussière ou baissière importe peu, mais qui est toujours courte. La troisième bougie, haussière et typiquement verte, s'ouvre au-dessus du point le plus bas de la deuxième bougie. Elle clôture au-dessus du niveau médian de la première bougie.

Ce modèle technique alerte le trader d'un potentiel changement de tendance sur le marché, spécifiquement d'une orientation baissière à haussière.

Ainsi, lorsqu'une tendance baissière domine et que le marché est en déclin, l'étoile du matin suggère que la baisse pourrait s'achever. Elle indique qu'un plancher de marché peut se former. Dès lors, le marché pourrait s'orienter vers une hausse, marquant le début d'une tendance haussière.

Le modèle peut se manifester dans divers types de marchés. Il est applicable aux actions, indices, devises, matières premières, obligations, cryptomonnaies, et autres.

Toutefois, bien qu'il soit un modèle technique captivant et relativement fiable, il n'est pas infaillible. Ainsi, il est conseillé aux traders de le compléter avec d'autres éléments ou signaux techniques. Ces éléments peuvent être des supports, niveaux Fibonacci, moyennes mobiles, indicateurs de survente, entre autres. Cette approche renforce la probabilité de validité du modèle. En même temps, elle aide à réduire le risque d'interpréter un faux signal.

👉 Pour approfondir vos connaissances sur la formation des chandeliers japonais, consultez notre guide : "Modèles de Bougies Japonaises en Bourse - Types, Graphiques et Interprétation".

Comment fonctionne l'étoile du matin ?

L'étoile du matin est un modèle se composant de trois bougies, chacune répondant à des critères spécifiques.

1. Premièrement, le marché doit afficher une tendance baissière, identifiable par des sommets et des creux décroissants. Au terme de cette tendance, trois bougies apparaissent successivement.
2. La première bougie, de nature baissière, se caractérise par un grand corps et une clôture proche des points bas.
3. La deuxième bougie, de taille réduite, peut être haussière ou baissière. Elle prend souvent la forme d'un doji, indiquant un équilibre entre le prix d'ouverture et de clôture. Cette bougie marque une phase de transition.
4. La troisième bougie, haussière, se distingue également par un grand corps. Sa clôture s'effectue au-delà du niveau moyen de la première bougie, signalant un intérêt accru des traders à l'achat.

👉 À l'opposé, l'étoile du matin trouve son contraire dans l'Étoile du soir.

Quand une étoile du matin apparaît-elle généralement ?

Le modèle étoile du matin surgit en fin de tendance baissière. Il se manifeste spécifiquement lorsque cette tendance s'achève.

Quelle est la psychologie derrière une étoile du matin ?

La dynamique de l'étoile du matin illustre la psychologie du marché. Cette configuration se forme pendant une phase de baisse. Initialement, la première bougie du modèle, baissière, traduit cette tendance.

Ensuite, la deuxième bougie, un doji classique ou similaire, indique l'indécision des traders. Elle n'est pas une condition obligatoire, mais elle marque un arrêt et un cessez-le-feu de la baisse.

Finalement, avec la troisième bougie, une grande bougie haussière, s'amorce un changement de tendance.

Ainsi, la psychologie de ce modèle traduit les trois étapes d'une inversion de tendance : d'abord une tendance baissière, puis un moment d'indécision et enfin, un revirement haussier.

Comment trader une étoile du matin en trading ?

Dans le trading basé sur l'étoile du matin, deux approches existent, dépendant du profil du trader. Explorons ces deux méthodes :

Approche conservatrice

Elle est idéale pour un trader conservateur. Il convient d'attendre la formation complète des trois bougies. Puis, chercher une confirmation en laissant du temps aux bougies suivantes pour confirmer le changement de tendance du marché.

Dans cette optique, on achète lorsque le prix franchit une certaine limite (ligne bleue). Le stop loss se place alors au niveau inférieur de ce seuil (ligne rouge), afin d'opérer avec prudence.

L'avantage de cette méthode est de minimiser les faux signaux de changement de tendance.

Cependant, le désavantage réside dans l'entrée tardive sur le marché, si celui-ci change effectivement de tendance. Cela limite les gains potentiels sur l'augmentation initiale.

Approche "trading"

Cette méthode est plus classique. Elle consiste à attendre la formation des trois bougies initiales.

On procède alors à l'achat immédiatement après la clôture de la troisième bougie, qui est généralement grande et haussière. On achète donc à l'ouverture de la quatrième bougie. Une variante est d'acheter à l'ouverture de cette quatrième bougie, à condition qu'elle dépasse le maximum de la troisième (ligne bleue indiquée).

Le stop loss, ou stop de protection, se positionne sous le minimum de la deuxième bougie ou du doji. On laisse une marge, évitant ainsi de le placer trop près du minimum (ligne rouge).

Cette approche permet une entrée plus rapide sur le marché, potentiellement capturant plus de gains si la tendance change favorablement.

Exemple d'étoile du matin et changement de tendance

Dans l'illustration suivante, un exemple frappant du motif étoile du matin se dévoile. Cet exemple illustre l'étoile du matin.

Nous constatons que toutes les conditions sont respectées :

1. Le marché est en tendance baissière.
2. Une bougie baissière, caractérisée par un grand corps, se présente.
3. Elle est suivie d'un doji.
4. Ensuite, une bougie haussière avec un grand corps apparaît.
5. Ce qui indique un revirement de tendance.

Examinons le moment optimal pour l'achat dans chaque scénario :

• Dans une approche prudente, plusieurs bougies de marge sont nécessaires. Ainsi, l'achat idéal se ferait à l'ouverture de la quatrième bougie après le motif. Cela signifie acheter à l'ouverture de la septième bougie.
• Dans une perspective classique, l'achat se ferait à l'ouverture de la bougie immédiatement suivant le motif. Cela correspond à l'ouverture de la quatrième bougie.

Avantages et inconvénient du modèle "étoile du matin"

Les avantages :

• C'est un modèle d'une simplicité remarquable et ne nécessitant aucune complexité additionnelle.
• Il se caractérise par sa grande objectivité, évitant ainsi les interprétations variées. Ainsi, son apparition conduit à des conclusions unanimes.
• Il offre des indications précises pour les décisions d'achat et les positions de stop loss.
• Sa versatilité est notable, fonctionnant efficacement sur divers marchés : actions, indices, devises, matières premières, obligations, cryptomonnaies.
• Il indique la fin potentielle d'une tendance baissière et le commencement d'une tendance haussière.
• En cas d'alerte erronée, il permet l'ajustement du stop loss pour minimiser les pertes.

Les inconvénients :

• Malgré ses atouts, il reste un simple indicateur statistique.
• Bien qu'il soit considéré fiable, il est recommandé de le combiner avec d'autres analyses pour une efficacité accrue

Autres formations techniques à trois bougies :

Dans le domaine du trading, d'autres formations à trois bougies méritent l'attention de la communauté des traders. Ces formations comprennent :

• L'étoile du soir
• Trois soldats blancs

Toutefois, l'Étoile du matin se distingue comme un motif technique significatif. Ce motif annonce un potentiel renversement de tendance, passant de baissière à haussière. Composé de trois bougies spécifiques, il laisse présager que la tendance baissière approche de son terme. Malgré sa pertinence, il est crucial d'associer ce motif à d'autres indicateurs. Cette association confirme les signaux et réduit les risques. L'Étoile du matin s'applique à divers marchés, incluant les actions et les cryptomonnaies.

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